ORDIN
Nr. 3111 din 28 octombrie 2003
pentru punerea in aplicare a Normelor privind conditiile pentru administrarea
fondului asigurarilor de viata, investirea si evaluarea activelor si calculul
rezervelor tehnice
ACT EMIS DE: COMISIA DE SUPRAVEGHERE A ASIGURARILOR
ACT PUBLICAT IN: MONITORUL OFICIAL NR. 770 din 3 noiembrie 2003
In temeiul prevederilor art. 4 alin. (27) si ale art. 27 alin. (1) din
Legea nr. 32/2000 privind societatile de asigurare si supravegherea
asigurarilor, cu modificarile si completarile ulterioare,
potrivit Hotararii Consiliului Comisiei de Supraveghere a Asigurarilor din
data de 15 octombrie 2003, prin care s-au adoptat Normele privind conditiile
pentru administrarea fondului asigurarilor de viata, investirea si evaluarea
activelor si calculul rezervelor tehnice,
presedintele Comisiei de Supraveghere a Asigurarilor emite urmatorul ordin:
Art. 1
Se pun in aplicare Normele privind conditiile pentru administrarea fondului
asigurarilor de viata, investirea si evaluarea activelor si calculul rezervelor
tehnice, cuprinse in anexa care face parte integranta din prezentul ordin.
Art. 2
La data intrarii in vigoare a prezentului ordin se abroga Ordinul
presedintelui Comisiei de Supraveghere a Asigurarilor nr. 9/2001 pentru punerea
in aplicare a Normelor privind conditiile pentru administrarea fondului
asigurarilor de viata, investitiile si evaluarea activelor, precum si calculul
rezervelor matematice, publicat in Monitorul Oficial al Romaniei, Partea I, nr.
43 din 22 ianuarie 2002.
Art. 3
Directia generala reglementari din cadrul Comisiei de Supraveghere a
Asigurarilor va asigura ducerea la indeplinire a prevederilor prezentului
ordin.
Presedintele Comisiei de Supraveghere a Asigurarilor,
Nicolae Eugen Crisan
ANEXA 1
NORME
privind conditiile pentru administrarea fondului asigurarilor de viata,
investirea si evaluarea activelor si calculul rezervelor tehnice
Art. 1
Administrarea fondului asigurarilor de viata se va face cu respectarea
prevederilor cap. V din Legea nr. 32/2000 privind societatile de asigurare si
supravegherea asigurarilor, cu modificarile si completarile ulterioare, precum
si ale prezentelor norme.
Art. 2
La investirea activelor admise sa acopere rezervele tehnice nete de
reasigurare, aferente asigurarilor de viata, se va tine seama de natura
obligatiilor asumate pentru fiecare tip de produs de asigurare de viata, astfel
incat sa existe concordanta intre durata contractului de asigurare si termenele
pentru care se opteaza la investire, precum si dispersia si rentabilitatea
investitiilor.
Art. 3
Categoriile de active ale asiguratorului, admise sa acopere rezervele
tehnice nete de reasigurare, sunt:
1. titluri de stat emise de administratia publica centrala si obligatiuni
emise de autoritatile administratiei publice locale;
2. creante aferente primelor brute subscrise;
3. valori mobiliare tranzactionate pe o piata reglementata si titluri de
participare la fonduri deschise de investitii;
4. terenuri si constructii;
5. disponibilitatile in conturi curente la banci si casierie, depozite
bancare negrevate de sarcini;
6. cheltuieli de achizitie reportate numai in masura in care acestea sunt
in concordanta cu calculul rezervei matematice, asa cum reiese din documentatia
tehnica actuariala;
7. alte active corporale, cu exceptia celor prevazute la pct. 4.
Art. 4
La evaluarea activelor admise sa acopere rezervele tehnice nete de
reasigurare si la dispersia acestora trebuie respectate urmatoarele conditii:
1. Titlurile de stat emise de administratia publica centrala, exprimate in
lei si in valuta, se evalueaza la costul de tranzactionare, la care se adauga
dobanda aferenta, calculata de la momentul achizitiei pana la momentul
raportarii, si sunt admise sa acopere pana la 100% din totalul rezervelor
tehnice nete de reasigurare.
Obligatiunile emise de autoritatile administratiei publice locale,
exprimate in lei, se evalueaza la costul de tranzactionare la care se adauga
dobanda aferenta, calculata de la momentul achizitiei pana la momentul
raportarii, si sunt admise sa acopere 60% din totalul rezervelor tehnice nete
de reasigurare.
In conditiile tranzactionarii pe o piata reglementata, evaluarea titlurilor
de stat emise de administratia publica centrala si a obligatiunilor emise de
autoritatile administratiei publice locale se va face la pretul de piata
stabilit in ultima zi de negociere care preceda momentul raportarii.
Pentru raportarile financiare din cursul exercitiului financiar, prevazute
de normele emise de Comisia de Supraveghere a Asigurarilor, titlurile de stat
in valuta se evalueaza la sfarsitul fiecarei luni la cursul de schimb al pietei
valutare, comunicat de Banca Nationala a Romaniei pentru acea data. Aceasta
evaluare se efectueaza extracontabil.
La incheierea exercitiului financiar (31 decembrie), titlurile de stat in
valuta se evalueaza la cursul de schimb al pietei valutare, comunicat de Banca
Nationala a Romaniei pentru acea data.
2. Creantele aferente primelor brute subscrise sunt admise in totalitate la
acoperirea rezervei de prime neta de reasigurare, pana la nivelul acesteia.
Pentru raportarile financiare din cursul exercitiului financiar, prevazute
de normele emise de Comisia de Supraveghere a Asigurarilor, creantele aferente
primelor brute subscrise pentru asigurarile directe si acceptari in reasigurare
in valuta se evalueaza la sfarsitul fiecarei luni la cursul de schimb al pietei
valutare, comunicat de Banca Nationala a Romaniei pentru acea data. Aceasta
evaluare se efectueaza extracontabil.
La incheierea exercitiului financiar (31 decembrie), creantele aferente
primelor brute subscrise pentru asigurarile directe si acceptari in reasigurare
in valuta se evalueaza la cursul de schimb al pietei valutare, comunicat de
Banca Nationala a Romaniei pentru acea data.
3. Valorile mobiliare tranzactionate pe o piata reglementata si titlurile
de participare la fondurile deschise de investitii se evalueaza la pretul de
piata la momentul raportarii si sunt admise sa acopere pana la 50% din totalul
rezervelor tehnice nete de reasigurare.
4. Terenurile si constructiile se evalueaza la cost istoric sau la valoarea
reevaluata. Terenurile si constructiile sunt admise sa acopere pana la 40% din
totalul rezervelor tehnice nete de reasigurare, cu exceptia terenurilor si
constructiilor care reprezinta o singura investitie, acestea fiind admise sa acopere
10% din totalul rezervelor tehnice nete de reasigurare.
Constructiile admise sa acopere rezervele tehnice nete de reasigurare vor
fi asigurate impotriva tuturor riscurilor la care sunt expuse, cel putin la
nivelul valorii luate in considerare la acoperirea rezervelor tehnice nete de
reasigurare, in baza unei asigurari distincte incheiate cu un alt asigurator
sau autoasigurate, cu conditia cedarii riscului in reasigurare, in proportie de
cel putin 70%, unor societati de reasigurare de pe piata internationala.
5. Disponibilitatile in conturi curente la banci si depozitele bancare
negrevate de sarcini se evalueaza la valoarea depozitului, inclusiv dobanda
aferenta calculata de la momentul achizitiei pana la momentul raportarii, si
sunt admise sa acopere rezervele tehnice nete de reasigurare, cu conditia ca
acestea sa fie plasate in minimum 3 banci si sa nu depaseasca 60% intr-o
singura banca.
Disponibilitatile in conturi curente la banci, depozitele bancare negrevate
de sarcini si casieria sunt admise sa acopere pana la 90% din totalul
rezervelor tehnice nete de reasigurare.
Pentru raportarile financiare din cursul exercitiului financiar, prevazute
de normele emise de Comisia de Supraveghere a Asigurarilor, disponibilitatile
in valuta constituite ca depozit la termen conform contractelor incheiate cu
bancile si disponibilitatile banesti in valuta constituite in conturi curente
si casierie se evalueaza la sfarsitul fiecarei luni la cursul de schimb al
pietei valutare, comunicat de Banca Nationala a Romaniei pentru acea data.
Aceasta evaluare se efectueaza extracontabil.
La incheierea exercitiului financiar (31 decembrie), disponibilitatile in
valuta constituite ca depozit la termen conform contractelor incheiate cu
bancile si disponibilitatile banesti in valuta constituite in conturi curente
si casierie se evalueaza la cursul de schimb al pietei valutare, comunicat de
Banca Nationala a Romaniei pentru aceasta data.
6. Cheltuielile de achizitie reportate numai in masura in care acestea sunt
in concordanta cu calculul rezervei matematice, asa cum reiese din documentatia
tehnica actuariala.
7. Alte active corporale, cu exceptia celor prevazute la art. 3 pct. 4 si
sunt admise sa acopere pana la 10% din totalul rezervelor tehnice nete de reasigurare.
Art. 5
Coeficientul de lichiditate reprezinta raportul dintre activele lichide si
obligatiile pe termen scurt ale asiguratorului fata de asigurati.
Activele lichide sunt:
a) titlurile de stat si obligatiunile emise de autoritatile administratiei
publice locale;
b) depozitele bancare;
c) disponibilitatile in conturi curente si casierie.
Evaluarea activelor lichide luate in considerare la calculul coeficientului
de lichiditate se efectueaza cu respectarea prevederilor art. 4 pct. 1 si 5.
Activele lichide grevate de sarcini nu sunt luate in considerare la
calculul coeficientului de lichiditate.
Obligatiile asiguratorului fata de asigurati, pe termen scurt, sunt:
- 0,5% din sumele asigurate, in cazul asigurarilor de deces;
- maximum dintre 0,5% din sumele asigurate si 10% din valorile de
rascumparare, in cazul asigurarilor care acopera riscul de deces si la care
este garantata o valoare de rascumparare;
- 10% din valorile de rascumparare, in cazul asigurarilor care nu acopera
riscul de deces si la care este garantata o valoare de rascumparare.
In plus, pentru oricare dintre aceste categorii de asigurari se va mai
adauga si rezerva de daune neta de reasigurare, aferenta contractelor de
asigurari suplimentare.
Asiguratorii au obligatia de a avea coeficientul de lichiditate pentru
activitatea de asigurari de viata de cel putin 1.
Asiguratorii sunt obligati sa urmareasca in permanenta evolutia
coeficientului de lichiditate pentru activitatea de asigurari de viata, iar in
cazul in care, in perioada dintre doua raportari, constata ca acesta este
subunitar, vor comunica aceasta situatie in termen de 48 de ore Comisiei de
Supraveghere a Asigurarilor.
Art. 6
Plasamentele investitionale in strainatate se vor efectua cu respectarea
stricta a prevederilor art. 18, 26, 27 si 28 din Legea nr. 32/2000, cu
modificarile si completarile ulterioare.
Art. 7
La stabilirea primelor brute subscrise se vor avea in vedere urmatoarele:
1. Pentru asigurarile de viata la care durata contractului de asigurare
este mai mica sau egala cu 1 an, prima bruta subscrisa reprezinta valoarea
primelor brute incasate si de incasat aferente contractului de asigurare.
2. Pentru asigurarile de viata la care durata contractului de asigurare
este mai mare de 1 an, prima bruta subscrisa se va stabili astfel:
- pentru contractul de asigurari de viata la care se incaseaza prima unica,
prima bruta subscrisa reprezinta valoarea primei brute unice aferenta
contractului de asigurare;
- pentru contractul de asigurari de viata la care prima de asigurare
datorata de asigurat se incaseaza in rate, prima bruta subscrisa reprezinta
valoarea primelor brute incasate si de incasat aferente unui an calendaristic
din cadrul contractului de asigurare;
- in cazul asigurarilor de viata legate de investitii, prima bruta
subscrisa reprezinta prima bruta scadenta.
Art. 8
1. Rezerva matematica reprezinta valoarea actuariala a obligatiilor
financiare ale asiguratorului dupa deducerea valorii actuariale a obligatiilor
financiare ale asiguratului. Aceasta rezerva se calculeaza separat pentru
fiecare contract de asigurare de viata.
Pentru contractele de asigurari de viata la care se prevede dreptul
asiguratului de a participa la beneficiile obtinute din fructificarea rezervei
matematice, asiguratorii vor constitui rezerva pentru beneficii si risturnuri
conform obligatiilor asumate.
2. Pentru formele de asigurare de viata prevazute la pct. III.1 lit. a) si
b), pct. III.2, III.4 si III.5 din Normele nr. 3/2001 privind clasele de
asigurari care pot fi practicate de societatile de asigurare, puse in aplicare
prin Ordinul presedintelui Comisiei de Supraveghere a Asigurarilor nr. 3/2001,
asiguratorii au obligatia de a constitui rezerve tehnice aferente acestor
asigurari, inclusiv rezerve matematice, cu respectarea urmatoarelor principii:
a) valoarea rezervelor tehnice aferente asigurarilor de viata va fi
calculata printr-o evaluare actuariala prospectiva suficient de prudenta,
luandu-se in calcul toate obligatiile viitoare, asa cum acestea sunt
determinate in conditiile politei, pentru fiecare contract existent;
b) folosirea unei metode retrospective este permisa, daca se poate arata ca
rezervele tehnice rezultate nu sunt mai scazute decat cele care ar fi
determinate in cazul utilizarii unui calcul prospectiv suficient de prudent sau
daca o metoda prospectiva nu poate fi utilizata pentru un anumit produs de
asigurari de viata;
c) calculul actuarial al rezervei matematice se va efectua luandu-se in
considerare ani intregi de asigurare.
Intre doi ani intregi de asigurare, calculul rezervei matematice se va face
prin interpolare liniara dupa formula:
V(t,n) = [(x - n) V(t) + nV (t+1)]: x,
in care:
V(t,n) - rezerva matematica calculata dupa t ani intregi si n zile de
asigurare;
V(t) - rezerva matematica calculata dupa t ani intregi de asigurare;
x - numarul de zile ale anului de asigurare, luat in calcul (365 sau 366 de
zile).
d) in cazul contractelor in care este garantata o valoare de rascumparare,
valoarea rezervelor matematice va fi in orice moment cel putin la fel de mare
ca si valoarea garantata in momentul respectiv;
e) rata dobanzii tehnice garantate va fi aleasa pe baze prudentiale, tinandu-se
seama de rentabilitatea anticipata a investitiilor. Aceasta poate sa difere in
concordanta cu moneda in care contractul este denominat, dar nu poate depasi
60% din rata dobanzii la titlurile de stat emise pe o perioada de cel putin
trei ani si in moneda in care contractul de asigurari de viata este denominat.
Aceasta prevedere va fi aplicata tuturor contractelor de asigurare de viata
ce se vor incheia incepand cu data de 1 ianuarie 2004;
f) se vor utiliza tabele de mortalitate a populatiei Romaniei, publicate
sau certificate de Institutul National de Statistica;
g) rezerva de prime se calculeaza in conformitate cu metodologia descrisa
la art. 10 lit. a).
Art. 9
Asiguratorii vor pune la dispozitie detinatorilor politelor de asigurari de
viata, la cerere, valorile sumelor de rascumparare, inclusiv valorile aferente
rezervelor pentru beneficii si risturnuri.
Art. 10
Pentru formele de asigurare prevazute la pct. III.1 lit. c) din Normele nr.
3/2001 asiguratorii au obligatia de a constitui rezerve tehnice aferente
acestor asigurari, cu respectarea urmatoarelor principii:
a) Rezerva de prime se calculeaza lunar, prin insumarea cotelor-parti din
primele brute subscrise, aferente perioadelor neexpirate ale contractelor de
asigurare, astfel incat diferenta dintre volumul primelor brute subscrise si
aceasta rezerva sa reflecte primele brute alocate partii din riscurile expirate
la data calcularii. Aceasta rezerva se calculeaza separat pentru fiecare
contract de asigurare.
Determinarea valorii rezervei de prime Rp, aferenta unui contract de
asigurari de viata, se face utilizandu-se relatia:
Rp = (X : Y) x Pbs,
in care:
X - numarul de zile corespunzator perioadei neexpirate aferente primei
brute subscrise;
Y - numarul de zile corespunzator perioadei aferente primei brute
subscrise;
Pbs - prima bruta subscrisa.
Valoarea totala a rezervei de prima Rpt, aferenta tuturor contractelor de
asigurari de viata, se face utilizandu-se relatia:
n
____
\
Rpt = > Rpi,
/____
i = 1
in care:
n - numarul de contracte in vigoare.
b) Rezerva de daune se constituie si se actualizeaza lunar, in baza
estimarilor pentru avizarile de daune primite de asigurator, astfel incat
fondul creat sa fie suficient pentru acoperirea platii acestor daune.
Rezerva de daune se constituie pentru daunele raportate si in curs de
lichidare si se calculeaza pentru fiecare contract de asigurare la care s-a
notificat producerea evenimentului asigurat, pornindu-se de la cheltuielile
previzibile care vor fi efectuate in viitor pentru lichidarea acestor daune.
Rezerva de daune care trebuie constituita va fi obtinuta prin insumarea
valorilor calculate pentru fiecare contract.
Asiguratorii au obligatia de a intocmi si de a mentine o evidenta distincta
a daunelor avizate, care sa permita Comisiei de Supraveghere a Asigurarilor sa
controleze in orice moment cuantumul si modalitatea de constituire a rezervei
de daune.
c) Rezerva de daune neavizate se constituie si se ajusteaza cel putin la
incheierea exercitiului financiar, daca reglementarile interne ale
asiguratorului nu prevad altfel, in baza estimarilor acestuia, a datelor
statistice sau a calculelor actuariale pentru daunele intamplate, dar
neavizate.
d) Rezerva pentru riscuri neexpirate se calculeaza pe baza estimarii
daunelor ce vor aparea dupa inchiderea exercitiului financiar, in cazul in care
se constata ca daunele estimate in viitor depasesc rezervele de prime
constituite si, drept urmare, in perioadele viitoare rezerva de prime calculata
in conformitate cu lit. a) nu va fi suficienta pentru acoperirea daunelor ce
vor aparea in perioadele urmatoare.
Determinarea valorii rezervei pentru riscuri neexpirate Rn se face
utilizandu-se relatia:
Rn = Dest - Rpt,
in care:
Dest - valoarea daunelor estimate care vor aparea in perioadele viitoare;
Rpt - valoarea totala a rezervei de prime.
Art. 11
Pentru formele de asigurare prevazute la pct. III.3 din Normele nr. 3/2001,
asiguratorii au obligatia de a constitui rezerve tehnice aferente acestor
asigurari, cu respectarea urmatoarelor principii:
a) Pentru asigurarile de viata legate de investitii, rezerva matematica se
va constitui la nivelul valorii activelor pentru care expunerea la riscul de
investitii este transferata asiguratului. Activele care acopera aceasta rezerva
matematica nu fac obiectul art. 4.
b) In cazul in care asigurarile de viata legate de investitii ofera o rata
garantata a dobanzii tehnice sau alte tipuri de garantii (beneficii), se vor
constitui suplimentar rezerve tehnice similare celor mentionate la art. 8 si
10.
c) Se vor utiliza tabele de mortalitate a populatiei Romaniei, publicate
sau certificate de Institutul National de Statistica.
Art. 12
Asiguratorii au obligatia de a acoperi rezervele tehnice aferente
activitatii de asigurari de viata cu active echivalente, in conformitate cu
prevederile prezentelor norme.
Art. 13
Nu vor fi acceptate ca acoperire pentru rezervele tehnice aferente
asigurarilor de viata plasamentele in banci sau in alte societati de investitii
care nu mai deruleaza operatiuni curente in legatura cu obiectul lor de
activitate si/sau care sub orice forma si-au incetat activitatea si nu si-au
respectat obligatiile fata de terti.
Art. 14
Categoriile de active mentionate la art. 3 sunt admise sa acopere rezervele
tehnice nete de reasigurare, numai in situatia in care acestea nu sunt grevate
de sarcini.
Art. 15
Nerespectarea prevederilor prezentelor norme se sanctioneaza in conditiile
si potrivit prevederilor art. 39 din Legea nr. 32/2000, cu modificarile si
completarile ulterioare.