ORDIN   Nr. 935 din 25 iulie 2003

pentru aprobarea prospectelor de emisiune ale certificatelor de trezorerie cu discont in suma de 3.600,0 miliarde lei si ale obligatiunilor de stat cu dobanda in suma de 1.800,0 miliarde lei

ACT EMIS DE: MINISTERUL FINANTELOR PUBLICE

ACT PUBLICAT IN: MONITORUL OFICIAL  NR. 544 din 29 iulie 2003

    In temeiul prevederilor Hotararii Guvernului nr. 735/2003 privind organizarea si functionarea Ministerului Finantelor Publice,
    avand in vedere prevederile Legii datoriei publice nr. 81/1999, ale Regulamentului privind operatiunile cu titluri de stat emise in forma dematerializata, aprobat prin Ordinul ministrului finantelor publice, al guvernatorului Bancii Nationale a Romaniei si al vicepresedintelui Comisiei Nationale a Valorilor Mobiliare nr. 875/2001, ale Conventiei nr. 16.813/19/1998, ale Actului aditional nr. 8.013/1 din 23 iunie 2000, incheiate intre Ministerul Finantelor Publice si Banca Nationala a Romaniei,

    ministrul finantelor publice emite urmatorul ordin:

    Art. 1
    In vederea refinantarii si a finantarii datoriei publice pe luna august, se aproba prospectele de emisiune ale certificatelor de trezorerie cu discont in suma de 3.600,0 miliarde lei si ale obligatiunilor de stat cu dobanda in suma de 1.800,0 miliarde lei, totalizand 5.400 miliarde lei, prezentate in anexele nr. 1 si 2 care fac parte integranta din prezentul ordin.
    Art. 2
    Prezentul ordin intra in vigoare la data semnarii acestuia.
    Art. 3
    Unitatea de management a Trezoreriei statului va duce la indeplinire prevederile prezentului ordin.

                       Ministrul finantelor publice,
                          Mihai Nicolae Tanasescu

    ANEXA 1

                               PROSPECTUL
de emisiune al certificatelor de trezorerie cu discont lansate in luna august 2003

    Art. 1
    In vederea finantarii si refinantarii datoriei publice in luna august 2003, Ministerul Finantelor Publice anunta programul emisiunilor certificatelor de trezorerie cu discont, astfel:
____________________________________________________________________________
Cod national   Data        Data       Data          Nr.   Valoarea emisiunii
Seria          licitatiei  emisiunii  scadentei     zile        - lei -
____________________________________________________________________________
H1 06.11.2003   5 august    7 august   6 noiembrie    91     300.000.000.000
                  2003        2003       2003
H2 05.08.2004   5 august    7 august   5 august      364     500.000.000.000
                  2003        2003       2004
H3 12.02.2004  12 august   14 august  12 februarie   182     500.000.000.000
                  2003        2003       2004
H4 12.08.2004  12 august   14 august  12 august      364     800.000.000.000
                  2003        2003       2004
H5 19.02.2004  19 august   21 august  19 februarie   182     400.000.000.000
                  2003        2003       2004
H6 19.08.2004  19 august   21 august  19 august      364     500.000.000.000
                  2003        2003       2004
H7 26.02.2004  26 august   28 august  26 februarie   182     300.000.000.000
                  2003        2003       2004
H8 26.08.2004  26 august   28 august  26 august      364     300.000.000.000
                  2003        2003       2004
____________________________________________________________________________

    Ministerul Finantelor Publice isi rezerva dreptul ca valorile imprumutate aferente seriei sa fie majorate sau micsorate pana la anularea emisiunilor, in functie de necesitatile de finantare a contului general al Trezoreriei statului si de nivelul randamentului inregistrat la data licitatiei.
    Art. 2
    Metoda de vanzare este licitatia care va avea loc, pentru fiecare serie de certificate de trezorerie cu discont, la datele mentionate in tabelul de mai sus, iar adjudecarea se va face dupa metoda cu pret multiplu.
    Art. 3
    Ofertele de cumparare sunt competitive si necompetitive si vor cuprinde:
    - in cazul ofertei de cumparare competitive participantul va indica: valoarea nominala, costul total, rata discontului, pretul si randamentul. Se admite defalcarea valorii totale in maximum 5 transe valorice la rate diferite ale randamentului;
    - in cazul ofertelor de cumparare necompetitive participantul va indica valoarea pe care doreste sa o adjudece, fara a indica pretul sau randamentul (rata dobanzii). Executarea acestora se va efectua la nivelul mediu ponderat al randamentului la care s-au adjudecat ofertele competitive. Se admit oferte de cumparare necompetitive intr-o pondere de 10% din totalul emisiunilor anuntate.
    Pretul si randamentul se vor calcula utilizandu-se urmatoarele formule:

    P = 1 - (d x r) / 360

    y = r / P,

    in care:
    P = pretul titlului cu discont, exprimat cu sase zecimale;
    d = numarul de zile pana la scadenta;
    r = rata discontului (exprimata cu doua zecimale);
    y = randamentul (rata dobanzii), exprimat cu doua zecimale.

    Art. 4
    Fiecare transa a ofertei de cumparare competitive sau necompetitive va fi de minimum 100.000.000 lei.
    Valoarea nominala individuala a unui certificat de trezorerie cu discont este de 100.000.000 lei.
    Art. 5
    Certificatele de trezorerie cu discont pot fi cumparate de intermediarii pietei primare, care vor depune oferte atat in cont propriu, cat si in contul clientilor persoane juridice si fizice.
    Certificatele de trezorerie cu discont mentionate mai sus nu se adreseaza persoanelor nerezidente in Romania.
    Art. 6
    Ofertele de cumparare se depun la Banca Nationala a Romaniei, agentul de plata, inregistrare si transfer al Ministerului Finantelor Publice, in ziua licitatiei, pana la ora 12,00.
    Art. 7
    Rezultatul licitatiei se va stabili in aceeasi zi, la sediul Bancii Nationale a Romaniei, de catre comisia de licitatie constituita in acest scop si se va da publicitatii.
    Art. 8
    Plata certificatelor de trezorerie cu discont se va face la data emisiunii, prin debitarea contului cumparatorului, deschis la Banca Nationala a Romaniei, cu suma reprezentand costul total al certificatelor de trezorerie cumparate.
    Art. 9
    Rascumpararea certificatelor de trezorerie cu discont se va face la data scadentei, prin creditarea contului detinatorului cu suma reprezentand valoarea nominala totala a certificatelor de trezorerie cu discont. In situatia in care datele de plata a cuponului sau data scadentei sunt zile nelucratoare, platile se vor face in ziua lucratoare imediat urmatoare, fara obligarea la dobanzi moratorii.
    Art. 10
    Regimul fiscal al titlurilor de stat prevazute la art. 1 este reglementat de legislatia in vigoare.

    ANEXA 2

                                 PROSPECTUL
de emisiune al obligatiunilor de stat cu dobanda lansate in luna august 2003

    Art. 1
    In vederea finantarii si refinantarii datoriei publice interne, Ministerul Finantelor Publice anunta, pentru luna august 2003, programul emisiunilor obligatiunilor de stat cu dobanda, astfel:
____________________________________________________________________________
Cod national   Data        Data       Data          Nr.   Valoarea emisiunii
Seria          licitatiei  emisiunii  scadentei     zile        - lei -
____________________________________________________________________________
OS 01.08.2005  31 iulie     4 august   1 august      728     300.000.000.000
                  2003        2003       2005
OS 08.08.2005   7 august   11 august   8 august      728     300.000.000.000
                  2003        2003       2005
OS 07.08.2006   7 august   11 august   7 august     1092     300.000.000.000
                  2003        2003       2006
OS 15.08.2005  14 august   18 august  15 august      728     300.000.000.000
                  2003        2003       2005
OS 14.08.2006  14 august   18 august  14 august     1092     300.000.000.000
                  2003        2003       2006
OS 22.08.2005  21 august   25 august  22 august      728     300.000.000.000
                  2003        2003       2005
____________________________________________________________________________

    Ministerul Finantelor Publice isi rezerva dreptul ca valorile imprumutate aferente seriei sa fie majorate sau micsorate pana la anularea emisiunilor, in functie de necesitatile de finantare a contului general al Trezoreriei statului si de nivelul ratei dobanzii inregistrate la data licitatiei.
    Art. 2
    Metoda de vanzare este licitatia care va avea loc la datele mentionate in tabelul de mai sus, iar adjudecarea se va face dupa metoda cu pret uniform.
    Art. 3
    Ofertele de cumparare sunt competitive si necompetitive si vor cuprinde:
    - in cazul ofertei de cumparare competitive participantul va indica valoarea nominala si rata dobanzii; se admite defalcarea valorii totale in maximum 5 transe valorice la rate diferite ale dobanzii;
    - in cazul ofertei de cumparare necompetitive participantul va indica valoarea pe care doreste sa o adjudece la rata dobanzii finale a licitatiei; se admit oferte de cumparare necompetitive intr-o pondere de 10% din totalul emisiunilor anuntate.
    Dobanzile se vor calcula si se vor plati anual la datele de:
_____________________________________________________________
    Seria           2004            2005            2006
_____________________________________________________________
OS 01.08.2005   2 august 2004   1 august 2005
OS 08.08.2005   9 august 2004   8 august 2005
OS 07.08.2006   9 august 2004   8 august 2005   7 august 2006
OS 15.08.2005  16 august 2004  15 august 2005
OS 14.08.2006  16 august 2004  15 august 2005  14 august 2006
OS 22.08.2005  23 august 2004  22 august 2005
_____________________________________________________________

    conform urmatoarei formule:
                      z
    D = V x d x -------------,
                 365 sau 366

    in care:
    D = dobanda (cuponul);
    V = valoarea nominala totala;
    d = rata dobanzii (exprimata cu doua zecimale);
    z = numarul de zile pentru care se calculeaza dobanda;
    366 = zile pentru an bisect.

    Fiecare oferta va fi de minimum 100.000.000 lei.
    Valoarea nominala individuala a unei obligatiuni de stat cu dobanda este de 100.000.000 lei.
    Art. 4
    Obligatiunile de stat cu dobanda pot fi cumparate de intermediarii pietei primare, care vor depune oferte atat in cont propriu, cat si in contul clientilor persoane juridice si fizice.
    Obligatiunile de stat cu dobanda mentionate mai sus nu se adreseaza persoanelor nerezidente in Romania.
    Art. 5
    Ofertele de cumparare se depun la Banca Nationala a Romaniei, agentul de plata, inregistrare si transfer al Ministerului Finantelor Publice, in ziua licitatiei, pana la ora 12,00.
    Art. 6
    Rezultatul licitatiei se va stabili in aceeasi zi, la sediul Bancii Nationale a Romaniei, de catre comisia de licitatie constituita in acest scop si va fi dat publicitatii.
    Art. 7
    Plata obligatiunilor de stat cu dobanda se va face la data emisiunii, prin debitarea contului cumparatorului, deschis la Banca Nationala a Romaniei, cu suma reprezentand valoarea nominala totala a obligatiunilor de stat cu dobanda.
    Art. 8
    Rascumpararea obligatiunilor de stat cu dobanda se va face la data scadentei, prin creditarea contului detinatorului cu suma reprezentand valoarea nominala totala a acestora, plus dobanda aferenta. In situatia in care datele de plata a cuponului sau data scadentei sunt zile nelucratoare, platile se vor face in ziua lucratoare imediat urmatoare, fara obligarea la dobanzi moratorii.
    Art. 9
    Regimul fiscal al titlurilor de stat prevazute la art. 1 este reglementat de legislatia in vigoare.