Regulament Nr.4 din 25.03.2015

pentru modificarea şi completarea Regulamentului nr. 13/2005 privind autorizarea şi funcţionarea depozitarului central, caselor de compensare şi contrapărţilor centrale, aprobat prin Ordinul Comisiei Naţionale a Valorilor Mobiliare nr. 60/2005, şi pentru modificarea alin. (1) al art. 9 din Regulamentul nr. 5/2010 privind utilizarea sistemului de conturi globale, aplicarea mecanismelor cu şi fără prevalidarea instrumentelor financiare, efectuarea operaţiunilor de împrumut de valori mobiliare, a celor de constituire a garanţiilor asociate acestora şi a tranzacţiilor de vânzare în lipsă, aprobat prin Ordinul Comisiei Naţionale a Valorilor Mobiliare nr. 10/2010
ACT EMIS DE: Autoritatea de Supraveghere Financiara
ACT PUBLICAT ÎN MONITORUL OFICIAL NR. 213 din 30 martie 2015

În temeiul prevederilor art. 1 alin. (2), art. 2 alin. (1) lit. a) şi d), art. 3 alin. (1) lit. b), art. 6 alin. (1) şi (2), precum şi ale art. 14 din Ordonanţa de urgenţă a Guvernului nr. 93/2012 privind înfiinţarea, organizarea şi funcţionarea Autorităţii de Supraveghere Financiară, aprobată cu modificări şi completări prin Legea nr. 113/2013, cu modificările şi completările ulterioare,în baza prevederilor art. 152 din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital, cu modificările şi completările ulterioare,în urma deliberărilor Consiliului Autorităţii de Supraveghere Financiară din şedinţa din data de 25 martie 2015,Autoritatea de Supraveghere Financiară emite următorul regulament: Articolul IRegulamentul nr. 13/2005 privind autorizarea şi funcţionarea depozitarului central, caselor de compensare şi contrapărţilor centrale, aprobat prin Ordinul Comisiei Naţionale a Valorilor Mobiliare nr. 60/2005, publicat în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 983 şi 983 bis din 4 noiembrie 2005, cu modificările şi completările ulterioare, se modifică şi se completează după cum urmează: 1. La articolul 2 alineatul (2), după litera h) se introduc două noi litere, literele h¹) şi h²), cu următorul cuprins: h¹) legătură electronică directă - conexiune între doi operatori de sisteme de compensare-decontare prin care un operator devine participant la sistemul de compensare-decontare a instrumentelor financiare al unui alt operator, pe baza aceloraşi termeni şi condiţii care se aplică oricărui altui participant la sistemul de compensare-decontare a instrumentelor financiare gestionat de către acesta din urmă; h²) legătură electronică indirectă - acord între un operator de sistem de compensare-decontare şi o terţă parte, alta decât un operator, care este participant la sistemul de compensare-decontare a instrumentelor financiare al unui alt operator. O astfel de conexiune este stabilită de un operator de sistem de compensare-decontare pentru a facilita transferul de instrumente financiare către participanţii săi de la participanţii unui alt operator; 2. La articolul 2 alineatul (2), litera k) se abrogă. 3. La articolul 2 alineatul (2), litera n) se modifică şi va avea următorul cuprins: n)participant - entitate enumerată la art. 168 alin. (1) lit. b) din Legea nr. 297/2004; 4. La articolul 40, literele a) şi b) se modifică şi vor avea următorul cuprins: a)plata dividendelor, în conformitate cu prevederile art. 146 alin. (5¹) din Legea nr. 297/2004; b)plata dobânzii sau a principalului, în conformitate cu prevederile art. 146 alin. (5¹) din Legea nr. 297/2004; 5. Articolul 42 se modifică şi va avea următorul cuprins: Articolul 42(1) Sunt consideraţi participanţi la sistemul depozitarului central şi sunt admişi în sistem, conform procedurilor acestuia, participanţii menţionaţi la art. 2 alin. (2) lit. n).(2) Depozitarul central va notifica Autoritatea de Supraveghere Financiară, denumită în continuare A.S.F., în termen de o zi lucrătoare, admiterea în sistem a participanţilor menţionaţi la alin. (1), inclusiv în cazul participanţilor pentru care A.S.F. şi-a exprimat acordul de principiu în conformitate cu prevederile art. 104.(3) Participanţii trebuie să deschidă conturi la depozitarul central, astfel încât să asigure separarea instrumentelor financiare deţinute în nume propriu de cele deţinute în numele clienţilor. 6. Articolele 51-53 se modifică şi vor avea următorul cuprins: Articolul 51 (1) Depozitarul central poate să menţină următoarele sisteme de conturi:a)conturi individuale de instrumente financiare deschise în numele proprietarilor de instrumente financiare, altele decât cele derivate; b)conturi globale de instrumente financiare deschise de către participanţi în care sunt înregistrate instrumente financiare, altele decât cele derivate. (2) În cazul utilizării conturilor de instrumente financiare prevăzute la alin. (1), responsabilitatea privind existenţa instrumentelor financiare la decontare revine:a)intermediarului care a introdus respectivul ordin de vânzare; sau, după caz, b)entităţii autorizate care prestează activităţi de custodie pentru vânzător, sub condiţia confirmării instrucţiunii de decontare de către entitatea respectivă. Articolul 52În cazul conturilor de instrumente financiare prevăzute la art. 51 alin. (1) lit. a), depozitarul central va evidenţia distinct: a)instrumentele financiare deţinute în numele şi pe contul participanţilor; b)instrumentele financiare deţinute în numele şi pe contul clienţilor participanţilor; c)instrumentele financiare ce fac obiectul unui contract de garanţie, încheiat cu respectarea prevederilor legale în vigoare; d)instrumentele financiare obiect al sechestrului/popririi; e)instrumentele financiare ale proprietarilor ce nu au conturi deschise la un participant. Articolul 53 (1) În cazul conturilor de instrumente financiare prevăzute la art. 51 alin. (1) lit. b), participanţii la sistemul depozitarului central au obligaţia de a deschide şi a menţine subconturi pentru clienţii proprii şi de a înregistra zilnic în evidenţele proprii deţinerile pe fiecare client, în conformitate cu prevederile art. 151 alin. (2) din Legea nr. 297/2004.
(2) Subconturile prevăzute la alin. (1) vor fi evidenţiate astfel încât să se asigure separarea instrumentelor financiare deţinute în nume propriu de cele deţinute în numele clienţilor. (3) Subconturile prevăzute la alin. (1) pot fi:a)conturi individuale de instrumente financiare în numele proprietarilor de instrumente financiare; b)conturi globale de instrumente financiare în numele altor entităţi care sunt autorizate să deschidă conturi de instrumente financiare pentru clienţii acestora. (4) Participanţii şi/sau, după caz, depozitarul central au următoarele obligaţii:a)de a asigura păstrarea în siguranţă a instrumentelor financiare înregistrate în conturile menţinute de aceştia; b)de a facilita primirea sau exercitarea de către clienţii proprii a drepturilor aferente instrumentelor financiare; c)de a executa instrucţiunile clienţilor proprii, conform contractelor cu aceştia; d)de a nu utiliza instrumentele financiare ale clienţilor proprii, fără acordul explicit al acestora. (5) Acordul explicit al clienţilor prevăzut la alin. (4) lit. d) nu se aplică în situaţia efectuării de tranzacţii de vânzare specială/impusă, în conformitate cu reglementările operatorului sistemului de compensare-decontare.(6) În cazul unui participant străin la sistemul depozitarului central sau, după caz, al unui client străin al unui participant la sistemul depozitarului central, depozitarul central sau, după caz, participantul la sistemul depozitarului central trebuie să ia măsurile necesare astfel încât să asigure exercitarea drepturilor aferente instrumentelor financiare pe care participantul străin la sistemul depozitarului central sau, după caz, clientul străin le-ar putea menţine în numele unor terţe persoane. 7. Articolul 54 se abrogă. 8. Articolul 55 se modifică şi va avea următorul cuprins: Articolul 55La cererea A.S.F., a oricăror altor instituţii împuternicite prin lege sau a depozitarului central, participanţii depozitarului central care deschid conturi globale de instrumente financiare vor raporta deţinerile fiecărui investitor în cel mai scurt timp posibil. În acest sens, participanţii au obligaţia de a solicita şi de a transmite informaţiile necesare în vederea identificării proprietarului instrumentelor financiare şi, după caz, a beneficiarului real. 9. Articolul 61 se modifică şi va avea următorul cuprins: Articolul 61 (1) Depozitarul central trebuie să ţină registrele de instrumente financiare în formă electronică şi trebuie să deţină un sistem informatic capabil să îndeplinească următoarele funcţii de procesare a datelor:a)executarea operaţiunilor de transfer de instrumente financiare pe baza principiului dublei înregistrări, cu verificarea prealabilă a următoarelor condiţii:1. numărul instrumentelor financiare creditate este egal cu numărul instrumentelor financiare debitate şi numărul instrumentelor financiare transferate dintr-un cont este egal cu numărul instrumentelor financiare adăugate în contul sau în conturile în care se transferă; 2. contul care urmează a fi debitat conţine un număr suficient de instrumente financiare; 3. instrumentele financiare ce urmează a fi transferate nu sunt indisponibilizate; b)modificarea valorii nominale a acţiunilor şi conversia instrumentelor financiare în acţiuni. (2) Participanţii la sistemul depozitarului central trebuie să ţină registrele de instrumente financiare în formă electronică şi trebuie să deţină un sistem informatic care să îndeplinească următoarele funcţii de procesare a datelor:a)executarea operaţiunilor de transfer de instrumente financiare între subconturile din cadrul unui cont global, pe baza principiului dublei înregistrări, cu verificarea prealabilă a următoarelor condiţii:1. numărul instrumentelor financiare creditate este egal cu numărul instrumentelor financiare debitate şi numărul instrumentelor financiare transferate dintr-un cont este egal cu numărul instrumentelor financiare adăugate în contul sau în conturile în care se transferă; 2. contul care urmează a fi debitat conţine un număr suficient de instrumente financiare; 3. instrumentele financiare ce urmează a fi transferate nu sunt indisponibilizate; b)modificarea valorii nominale a acţiunilor şi conversia instrumentelor financiare în acţiuni. (3) Depozitarul central poartă răspunderea identificării proprietarului tuturor instrumentelor financiare depozitate în sistemul administrat de acesta, în cazul în care respectivele instrumente financiare sunt înregistrate în conturi individuale deschise de către depozitarul central în numele proprietarilor de instrumente financiare; în cazul în care instrumentele financiare respective sunt înregistrate în conturi individuale şi/sau globale deschise de respectivii participanţi în sistemul depozitarului central, participanţii depozitarului central poartă răspunderea identificării proprietarului unor instrumente financiare dintre cele depozitate în sistemul administrat de depozitarul central. 10. La articolul 63 alineatul (1), litera e) se modifică şi va avea următorul cuprins: e)informaţii cu privire la plata dividendelor, a dobânzilor sau a altor sume distribuite, precizându-se data declarată, valoarea dividendului sau a sumei distribuite, suma reţinută la sursă cu titlu de impozit, dacă este cazul, precum şi data plăţii. 11. La articolul 64, alineatul (1) se modifică şi va avea următorul cuprins: Articolul 64 (1) Înregistrările referitoare la investitori, volumul instrumentelor financiare deţinute de fiecare investitor şi situaţia acestor instrumente financiare sunt realizate de:a)depozitarul central, pentru conturile individuale de instrumente financiare administrate de acesta în numele investitorilor; b)participanţi, pentru conturile globale, atât pentru cele în nume propriu, cât şi pentru cele ale clienţilor, potrivit prevederilor art. 151 alin. (1) şi (2) din Legea nr. 297/2004. 12. La articolul 66, litera b) se modifică şi va avea următorul cuprins: b)evidenţa privind transferurile de proprietate efectuate în sistemul depozitarului central, altele decât cele rezultate în urma tranzacţiilor efectuate pe pieţele reglementate şi/sau în cadrul sistemelor alternative de tranzacţionare; 13. Articolul 100 se modifică şi va avea următorul cuprins: Articolul 100 (1) Depozitarul central va stabili condiţii şi va emite proceduri privind operaţiunile transfrontaliere şi legăturile electronice directe şi indirecte, în ambele sensuri, stabilite cu alţi operatori de sistem de compensare-decontare, care vor conţine menţiuni speciale cu privire la legea naţională ce se va aplica fiecărei operaţiuni derulate prin intermediul legăturilor electronice respective.(2) În cazul stabilirii unei legături electronice directe sau indirecte prin intermediul căreia un alt operator de sistem de compensare-decontare devine participant sau client al unui participant la sistemul depozitarului central, se aplică cel puţin următoarele:a)operatorul de sistem de compensare-decontare respectiv va trebui să respecte reglementările incidente din România; b)depozitarul central este obligat să măsoare, să monitorizeze şi să gestioneze riscurile suplimentare care decurg din utilizarea legăturii electronice directe şi indirecte respective sau a serviciilor intermediarului respectiv şi să ia măsuri adecvate pentru reducerea acestor riscuri. (3) Stabilirea unei legături electronice directe, prin intermediul căreia un alt operator de sistem de compensare-decontare devine participant la sistemul depozitarului central, se poate realiza cu operarea de către respectivul operator de sistem/un alt participant la sistemul depozitarului central a contului/conturilor deschis/deschise în sistemul depozitarului central pentru transferul între sisteme al instrumentelor financiare, în conformitate cu reglementările emise de depozitarul central în acest sens. (4) Pentru stabilirea cerinţelor specifice menţionate la alin. (1), depozitarul central trebuie să urmărească contracararea deplină a oricărui risc potenţial rezultat din legăturile electronice directe şi indirecte. În acest sens trebuie avut în vedere riscul legal, financiar şi operaţional sau orice alt tip de riscuri relevante identificate de depozitarul central.(5) Până la stabilirea condiţiilor şi emiterea procedurilor de către depozitarul central prevăzute la alin. (1), stabilirea unei legături electronice se realizează numai în conformitate cu prevederile prezentului regulament. 14. Articolul 101 se modifică şi va avea următorul cuprins: Articolul 101(1) Depozitarul central poate să încheie contracte cu alţi operatori de sisteme de compensare-decontare, în scopul emiterii unor proceduri comune de administrare centralizată a instrumentelor financiare emise de societăţi emitente cu sediul în statele membre sau nemembre, înregistrate în sistemele de compensare-decontare respective.(2) Depozitarul central poate să stabilească legături electronice directe sau indirecte, în ambele sensuri, cu alţi operatori de sisteme de compensare-decontare, cu condiţia ca aceste legături să nu afecteze lungimea ciclului de decontare, iar decontarea să se realizeze, în continuare, pe baza principiului DvP, în toate cazurile în care această modalitate de decontare este aplicabilă.(3) Depozitarul central are obligaţia de a evalua integritatea financiară şi încrederea operaţională a oricărui sistem de compensare-decontare cu care intenţionează să stabilească o legătură electronică directă sau indirectă.(4) Stabilirea de către depozitarul central de legături electronice directe şi indirecte, în ambele sensuri, pentru transferul între sisteme al instrumentelor financiare se va realiza astfel încât riscurile aferente operaţiunilor implicate să fie reduse. În acest sens, înainte de a stabili o legătură electronică directă sau indirectă şi, în mod permanent, după stabilirea acesteia, depozitarul central identifică, evaluează, monitorizează şi gestionează toate sursele potenţiale de riscuri pentru sistemul de compensare-decontare propriu şi pentru participanţi, care decurg din legătura respectivă, şi ia măsuri adecvate pentru reducerea acestor riscuri.(5) În cazul în care depozitarul central consideră că, prin stabilirea unei legături electronice directe solicitate de un alt operator de sistem de compensare-decontare, va fi afectată desfăşurarea ordonată şi eficientă a activităţii sale, acesta poate refuza accesul în sistemul de compensare-decontare administrat de acesta, în baza unei decizii motivate, cu notificarea A.S.F.(6) În cazul neacordării accesului unui alt depozitar la sistemul de compensare-decontare, depozitarul central solicitant are dreptul ca, într-un termen stabilit de depozitarul central prin reglementări proprii, de la data primirii refuzului, să îndeplinească toate cerinţele indicate în motivele de refuz.(7) În caz de neacordare a accesului la sistemul depozitarului central, solicitantul are dreptul de a contesta refuzul la A.S.F. 15. În cuprinsul regulamentului, termenul „membru“ (al unui depozitar central) se înlocuieşte cu termenul „participant“. Articolul II Alineatul (1) al articolului 9 din Regulamentul nr. 5/2010 privind utilizarea sistemului de conturi globale, aplicarea mecanismelor cu şi fără prevalidarea instrumentelor financiare, efectuarea operaţiunilor de împrumut de valori mobiliare, a celor de constituire a garanţiilor asociate acestora şi a tranzacţiilor de vânzare în lipsă, aprobat prin Ordinul Comisiei Naţionale a Valorilor Mobiliare nr. 10/2010, publicat în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 169 din 16 martie 2010, cu modificările ulterioare, se modifică şi va avea următorul cuprins: Articolul 9 (1) Depozitarul central trebuie să asigure permanent suportul tehnic corespunzător transmiterii de către participanţii la sistemul depozitarului central a raportărilor prevăzute la art. 146 alin. (6) şi (7) din Legea nr. 297/2004 şi a informaţiilor prevăzute la art. 67 alin. (1) din Regulamentul nr. 13/2005 privind autorizarea şi funcţionarea depozitarului central, caselor de compensare şi contrapărţilor centrale, aprobat prin Ordinul Comisiei Naţionale a Valorilor Mobiliare nr. 60/2005, cu modificările şi completările ulterioare, denumit în continuare Regulamentul C.N.V.M. nr. 13/2005, respectiv a reconcilierii zilnice prevăzute la art. 8. În cazul în care nu deţin ei înşişi informaţiile necesare, în vederea identificării proprietarului acţiunilor sau, după caz, a beneficiarului real, participanţii la sistemul depozitarului central vor solicita informaţiile necesare de la clienţii proprii, care au obligaţia de a le furniza. Articolul IIIPrezentul regulament se publică în Monitorul Oficial al României, Partea I, în Buletinul Autorităţii de Supraveghere Financiară, precum şi pe site-ul acesteia şi intră în vigoare la data publicării în Monitorul Oficial al României, Partea I. Preşedintele Autorităţii de Supraveghere Financiară, Mişu Negriţoiu