ORDIN
Nr. 935 din 25 iulie 2003
pentru aprobarea prospectelor de emisiune ale certificatelor de trezorerie cu
discont in suma de 3.600,0 miliarde lei si ale obligatiunilor de stat cu
dobanda in suma de 1.800,0 miliarde lei
ACT EMIS DE: MINISTERUL FINANTELOR PUBLICE
ACT PUBLICAT IN: MONITORUL OFICIAL NR. 544 din 29 iulie 2003
In temeiul prevederilor Hotararii Guvernului nr. 735/2003 privind
organizarea si functionarea Ministerului Finantelor Publice,
avand in vedere prevederile Legii datoriei publice nr. 81/1999, ale
Regulamentului privind operatiunile cu titluri de stat emise in forma
dematerializata, aprobat prin Ordinul ministrului finantelor publice, al
guvernatorului Bancii Nationale a Romaniei si al vicepresedintelui Comisiei
Nationale a Valorilor Mobiliare nr. 875/2001, ale Conventiei nr.
16.813/19/1998, ale Actului aditional nr. 8.013/1 din 23 iunie 2000, incheiate
intre Ministerul Finantelor Publice si Banca Nationala a Romaniei,
ministrul finantelor publice emite urmatorul ordin:
Art. 1
In vederea refinantarii si a finantarii datoriei publice pe luna august, se
aproba prospectele de emisiune ale certificatelor de trezorerie cu discont in
suma de 3.600,0 miliarde lei si ale obligatiunilor de stat cu dobanda in suma
de 1.800,0 miliarde lei, totalizand 5.400 miliarde lei, prezentate in anexele
nr. 1 si 2 care fac parte integranta din prezentul ordin.
Art. 2
Prezentul ordin intra in vigoare la data semnarii acestuia.
Art. 3
Unitatea de management a Trezoreriei statului va duce la indeplinire
prevederile prezentului ordin.
Ministrul finantelor publice,
Mihai Nicolae Tanasescu
ANEXA 1
PROSPECTUL
de emisiune al certificatelor de trezorerie cu discont lansate in luna august
2003
Art. 1
In vederea finantarii si refinantarii datoriei publice in luna august 2003,
Ministerul Finantelor Publice anunta programul emisiunilor certificatelor de
trezorerie cu discont, astfel:
____________________________________________________________________________
Cod national Data Data Data Nr. Valoarea emisiunii
Seria licitatiei emisiunii scadentei zile - lei -
____________________________________________________________________________
H1 06.11.2003 5 august 7 august 6 noiembrie 91 300.000.000.000
2003 2003 2003
H2 05.08.2004 5 august 7 august 5 august 364 500.000.000.000
2003 2003 2004
H3 12.02.2004 12 august 14 august 12 februarie 182 500.000.000.000
2003 2003 2004
H4 12.08.2004 12 august 14 august 12 august 364 800.000.000.000
2003 2003 2004
H5 19.02.2004 19 august 21 august 19 februarie 182 400.000.000.000
2003 2003 2004
H6 19.08.2004 19 august 21 august 19 august 364 500.000.000.000
2003 2003 2004
H7 26.02.2004 26 august 28 august 26 februarie 182 300.000.000.000
2003 2003 2004
H8 26.08.2004 26 august 28 august 26 august 364 300.000.000.000
2003 2003 2004
____________________________________________________________________________
Ministerul Finantelor Publice isi rezerva dreptul ca valorile imprumutate
aferente seriei sa fie majorate sau micsorate pana la anularea emisiunilor, in
functie de necesitatile de finantare a contului general al Trezoreriei statului
si de nivelul randamentului inregistrat la data licitatiei.
Art. 2
Metoda de vanzare este licitatia care va avea loc, pentru fiecare serie de
certificate de trezorerie cu discont, la datele mentionate in tabelul de mai
sus, iar adjudecarea se va face dupa metoda cu pret multiplu.
Art. 3
Ofertele de cumparare sunt competitive si necompetitive si vor cuprinde:
- in cazul ofertei de cumparare competitive participantul va indica:
valoarea nominala, costul total, rata discontului, pretul si randamentul. Se
admite defalcarea valorii totale in maximum 5 transe valorice la rate diferite
ale randamentului;
- in cazul ofertelor de cumparare necompetitive participantul va indica
valoarea pe care doreste sa o adjudece, fara a indica pretul sau randamentul
(rata dobanzii). Executarea acestora se va efectua la nivelul mediu ponderat al
randamentului la care s-au adjudecat ofertele competitive. Se admit oferte de
cumparare necompetitive intr-o pondere de 10% din totalul emisiunilor anuntate.
Pretul si randamentul se vor calcula utilizandu-se urmatoarele formule:
P = 1 - (d x r) / 360
y = r / P,
in care:
P = pretul titlului cu discont, exprimat cu sase zecimale;
d = numarul de zile pana la scadenta;
r = rata discontului (exprimata cu doua zecimale);
y = randamentul (rata dobanzii), exprimat cu doua zecimale.
Art. 4
Fiecare transa a ofertei de cumparare competitive sau necompetitive va fi
de minimum 100.000.000 lei.
Valoarea nominala individuala a unui certificat de trezorerie cu discont
este de 100.000.000 lei.
Art. 5
Certificatele de trezorerie cu discont pot fi cumparate de intermediarii
pietei primare, care vor depune oferte atat in cont propriu, cat si in contul
clientilor persoane juridice si fizice.
Certificatele de trezorerie cu discont mentionate mai sus nu se adreseaza
persoanelor nerezidente in Romania.
Art. 6
Ofertele de cumparare se depun la Banca Nationala a Romaniei, agentul de
plata, inregistrare si transfer al Ministerului Finantelor Publice, in ziua
licitatiei, pana la ora 12,00.
Art. 7
Rezultatul licitatiei se va stabili in aceeasi zi, la sediul Bancii
Nationale a Romaniei, de catre comisia de licitatie constituita in acest scop
si se va da publicitatii.
Art. 8
Plata certificatelor de trezorerie cu discont se va face la data emisiunii,
prin debitarea contului cumparatorului, deschis la Banca Nationala a Romaniei,
cu suma reprezentand costul total al certificatelor de trezorerie cumparate.
Art. 9
Rascumpararea certificatelor de trezorerie cu discont se va face la data
scadentei, prin creditarea contului detinatorului cu suma reprezentand valoarea
nominala totala a certificatelor de trezorerie cu discont. In situatia in care
datele de plata a cuponului sau data scadentei sunt zile nelucratoare, platile
se vor face in ziua lucratoare imediat urmatoare, fara obligarea la dobanzi
moratorii.
Art. 10
Regimul fiscal al titlurilor de stat prevazute la art. 1 este reglementat
de legislatia in vigoare.
ANEXA 2
PROSPECTUL
de emisiune al obligatiunilor de stat cu dobanda lansate in luna august 2003
Art. 1
In vederea finantarii si refinantarii datoriei publice interne, Ministerul
Finantelor Publice anunta, pentru luna august 2003, programul emisiunilor
obligatiunilor de stat cu dobanda, astfel:
____________________________________________________________________________
Cod national Data Data Data Nr. Valoarea emisiunii
Seria licitatiei emisiunii scadentei zile - lei -
____________________________________________________________________________
OS 01.08.2005 31 iulie 4 august 1 august 728 300.000.000.000
2003 2003 2005
OS 08.08.2005 7 august 11 august 8 august 728 300.000.000.000
2003 2003 2005
OS 07.08.2006 7 august 11 august 7 august 1092 300.000.000.000
2003 2003 2006
OS 15.08.2005 14 august 18 august 15 august 728 300.000.000.000
2003 2003 2005
OS 14.08.2006 14 august 18 august 14 august 1092 300.000.000.000
2003 2003 2006
OS 22.08.2005 21 august 25 august 22 august 728 300.000.000.000
2003 2003 2005
____________________________________________________________________________
Ministerul Finantelor Publice isi rezerva dreptul ca valorile imprumutate
aferente seriei sa fie majorate sau micsorate pana la anularea emisiunilor, in
functie de necesitatile de finantare a contului general al Trezoreriei statului
si de nivelul ratei dobanzii inregistrate la data licitatiei.
Art. 2
Metoda de vanzare este licitatia care va avea loc la datele mentionate in
tabelul de mai sus, iar adjudecarea se va face dupa metoda cu pret uniform.
Art. 3
Ofertele de cumparare sunt competitive si necompetitive si vor cuprinde:
- in cazul ofertei de cumparare competitive participantul va indica
valoarea nominala si rata dobanzii; se admite defalcarea valorii totale in
maximum 5 transe valorice la rate diferite ale dobanzii;
- in cazul ofertei de cumparare necompetitive participantul va indica
valoarea pe care doreste sa o adjudece la rata dobanzii finale a licitatiei; se
admit oferte de cumparare necompetitive intr-o pondere de 10% din totalul
emisiunilor anuntate.
Dobanzile se vor calcula si se vor plati anual la datele de:
_____________________________________________________________
Seria 2004 2005 2006
_____________________________________________________________
OS 01.08.2005 2 august 2004 1 august 2005
OS 08.08.2005 9 august 2004 8 august 2005
OS 07.08.2006 9 august 2004 8 august 2005 7 august 2006
OS 15.08.2005 16 august 2004 15 august 2005
OS 14.08.2006 16 august 2004 15 august 2005 14 august 2006
OS 22.08.2005 23 august 2004 22 august 2005
_____________________________________________________________
conform urmatoarei formule:
z
D = V x d x -------------,
365 sau 366
in care:
D = dobanda (cuponul);
V = valoarea nominala totala;
d = rata dobanzii (exprimata cu doua zecimale);
z = numarul de zile pentru care se calculeaza dobanda;
366 = zile pentru an bisect.
Fiecare oferta va fi de minimum 100.000.000 lei.
Valoarea nominala individuala a unei obligatiuni de stat cu dobanda este de
100.000.000 lei.
Art. 4
Obligatiunile de stat cu dobanda pot fi cumparate de intermediarii pietei
primare, care vor depune oferte atat in cont propriu, cat si in contul clientilor
persoane juridice si fizice.
Obligatiunile de stat cu dobanda mentionate mai sus nu se adreseaza
persoanelor nerezidente in Romania.
Art. 5
Ofertele de cumparare se depun la Banca Nationala a Romaniei, agentul de
plata, inregistrare si transfer al Ministerului Finantelor Publice, in ziua
licitatiei, pana la ora 12,00.
Art. 6
Rezultatul licitatiei se va stabili in aceeasi zi, la sediul Bancii
Nationale a Romaniei, de catre comisia de licitatie constituita in acest scop
si va fi dat publicitatii.
Art. 7
Plata obligatiunilor de stat cu dobanda se va face la data emisiunii, prin
debitarea contului cumparatorului, deschis la Banca Nationala a Romaniei, cu
suma reprezentand valoarea nominala totala a obligatiunilor de stat cu dobanda.
Art. 8
Rascumpararea obligatiunilor de stat cu dobanda se va face la data
scadentei, prin creditarea contului detinatorului cu suma reprezentand valoarea
nominala totala a acestora, plus dobanda aferenta. In situatia in care datele
de plata a cuponului sau data scadentei sunt zile nelucratoare, platile se vor
face in ziua lucratoare imediat urmatoare, fara obligarea la dobanzi moratorii.
Art. 9
Regimul fiscal al titlurilor de stat prevazute la art. 1 este reglementat
de legislatia in vigoare.